Статья 12. Порядок прекращения обязательств по Договорам РЕПО в связи с введением в отношении одной из Сторон процедур банкротства

СТАТЬЯ 12. ПОРЯДОК ПРЕКРАЩЕНИЯ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ

ПО ДОГОВОРАМ РЕПО В СВЯЗИ С ВВЕДЕНИЕМ В ОТНОШЕНИИ ОДНОЙ

ИЗ СТОРОН ПРОЦЕДУР БАНКРОТСТВА

12.1. Если в отношении одной из Сторон Генерального соглашения РЕПО введены процедуры банкротства (такая Сторона далее по тексту именуется "Должник"), Стороны соглашаются, что:

12.1.1. обязательства Сторон по всем Договорам РЕПО, заключенным в рамках Генерального соглашения РЕПО, прекращаются путем замены на нетто-обязательство, определяемое в порядке, установленном настоящим Генеральным соглашением РЕПО в соответствии с Примерными условиями;

12.1.2. обязательства Сторон прекращаются, а нетто-обязательство возникает [выбрать нужный вариант *: (i) [ОСОБОЕ УСЛОВИЕ], либо (ii) в отношении некредитной организации - в дату, предшествующую дате принятия арбитражным судом решения о признании Должника банкротом и об открытии конкурсного производства, а в отношении кредитной организации - в дату, предшествующую дате отзыва у Должника лицензии на осуществление банковских операций, либо (iii) [ОСОБОЕ УСЛОВИЕ] либо в дату, предшествующую дате принятия арбитражным судом решения о признании Должника банкротом и об открытии конкурсного производства (в отношении Должника - некредитной организации) или в дату, предшествующую дате отзыва у Должника лицензии на осуществление банковских операций, (в отношении Должника - кредитной организации) в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее (Дата прекращения);

12.1.3. Сторона, в отношении которой не введены процедуры банкротства (такая Сторона далее по тексту именуется "Добросовестный кредитор") осуществляет расчет размера нетто-обязательства в порядке, предусмотренном настоящим Генеральным соглашением РЕПО согласно Примерным условиям, и уведомляет в письменной форме Должника о размере нетто-обязательства не позднее 30 (Тридцати) календарных дней после наступления Даты прекращения;

12.1.4. нетто-обязательство рассчитывается в Базовой валюте путем сальдирования сумм обязательств сторон по Договорам РЕПО, заключенным в рамках Генерального соглашения РЕПО. Нетто-обязательство возникает у Стороны, совокупный объем обязательств которой превышает совокупный объем обязательств другой стороны;

12.1.5. при определении размера нетто-обязательства учитываются следующие обязательства по каждому Договору РЕПО:

(а) стоимость Ценных бумаг, не переданных во исполнение обязательств по второй части Договора РЕПО и Сумма выкупа, не уплаченная во исполнение обязательств по второй части Договора РЕПО; и

(б) подлежащие возврату продавцу по Договору РЕПО/покупателю по Договору РЕПО суммы денежных средств, полученные в результате проведения [выбрать нужный вариант *: (i) Нижней переоценки/Верхней переоценки, либо (ii) Нижней переоценки, либо (iii) Верхней переоценки] с процентами, если их начисление предусмотрено по договоренности Сторон; и

(в) стоимость подлежащих возврату продавцу по Договору РЕПО/покупателю по Договору РЕПО Ценных бумаг, полученных в результате проведения [выбрать нужный вариант *: (i) Нижней переоценки/Верхней переоценки, либо (ii) Нижней переоценки, либо (iii) Верхней переоценки];

(г) Доход по ценным бумагам, подлежащий передаче, но ранее не переданный продавцу по Договору РЕПО/покупателю по Договору РЕПО;

(д) иные обязательства сторон, кроме предусмотренных пунктом 12.1.6 настоящих Примерных условий.

12.1.6. При определении нетто-обязательства в расчет не включаются и, соответственно, не прекращаются, обязательства по уплате неустойки (пени, штраф), предусмотренной Генеральным соглашением РЕПО. Кроме того, при определении нетто-обязательства не учитываются требования о возмещении убытков в форме упущенной выгоды.

[12.1.7. Под процедурами банкротства для целей настоящего Генерального соглашения РЕПО понимаются:

(а) [о];

(б) [о];

(в) [о].] <1>

--------------------------------

<1> Пункт применяется в случае, если по согласованию Сторон положения отличаются от Примерных условий.

12.2. Для целей расчета нетто-обязательства все прекращающиеся обязательства подлежат пересчету в Базовую валюту. При этом:

12.2.1. по обязательству по поставке Ценных бумаг в расчет принимается стоимость Ценных бумаг, определенная на Дату прекращения одним из способов, предусмотренных пунктом 12.3 настоящего Генерального соглашения РЕПО, по выбору Добросовестного кредитора.

12.2.2. по платежным обязательствам, выраженным в валюте, отличной от Базовой валюты, суммы обязательств подлежат конвертации по среднему рыночному курсу, сформировавшемуся на межбанковском денежном рынке на Дату прекращения, по которому Добросовестный кредитор мог бы, действуя добросовестно и коммерчески обоснованно, конвертировать сумму соответствующих платежных обязательств в Базовую валюту.

12.3. Стоимость Ценных бумаг для целей расчета нетто-обязательства при прекращении обязательств по Договорам РЕПО в связи с введением в отношении одной из сторон процедур банкротства определяется одним из следующих способов по выбору Добросовестного кредитора:

12.3.1. на основании фактической цены приобретения либо фактической цены реализации Ценных бумаг

(а) в случае если Добросовестный кредитор является продавцом по Договору РЕПО или Стороной, передавшей Ценные бумаги в качестве Маржинального взноса, стоимость Ценных бумаг для целей расчета нетто-обязательства может быть определена по фактической цене приобретения соответствующих Ценных бумаг;

(б) в случае если Добросовестный кредитор является покупателем по Договору РЕПО или Стороной, получившей Ценные бумаги в качестве Маржинального взноса, стоимость Ценных бумаг может быть определена по фактической цене реализации соответствующих Ценных бумаг.

Положения пункта 12.3.1 настоящего Генерального соглашения РЕПО применяются при условии, что:

фактическая цена приобретения не может превышать Текущую стоимость, определенную в порядке, согласованном Сторонами в статье 8 настоящего Генерального соглашения РЕПО, не позднее, чем за 190 (Сто девяносто) календарных дней до Даты прекращения, увеличенной с учетом Начального коэффициента обеспечения; или

фактическая цена реализации не может быть ниже Текущей стоимости, определенной в порядке, согласованном Сторонами в статье 8 настоящего Генерального соглашения РЕПО, не позднее, чем за 190 (Сто девяносто) календарных дней до Даты прекращения, уменьшенной с учетом Начального коэффициента обеспечения; а также

фактическое приобретение или фактическая реализация осуществляются Добросовестным кредитором не ранее даты заключения соответствующего Договора РЕПО; и

фактическая цена приобретения или фактическая цена реализации могут быть документально подтверждены.

12.3.2. на основании котировки соответствующих Ценных бумаг. При этом:

(а) под котировкой Ценных бумаг, допущенных к обращению у Организатора торговли, то есть Ценных бумаг, сделки с которыми могут быть заключены на торгах соответствующего Организатора торговли, понимается среднее арифметическое цен всех сделок, заключенных в торговой системе соответствующего Организатора торговли в течение торгового дня, являющегося Датой прекращения. В случае если в Дату прекращения в торговой системе какого-либо Организатора торговли отсутствуют заявки на заключение сделок с такой Ценной бумагой, а равно и в случае, когда число таких заявок менее, чем 3 (Три), котировка для таких Ценных бумаг определяется в порядке, установленном для определения котировок Ценных бумаг, не допущенных к торгам у Организатора торговли.

(б) под котировкой Ценных бумаг, не допущенных к обращению у Организатора торговли, понимается среднее арифметическое не менее трех Признаваемых котировок, то есть котировок на соответствующий объем ценных бумаг, полученных Добросовестным кредитором от различных профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую деятельность в качестве основного (одного из основных) вида хозяйственной деятельности, выполняющих функции маркет-мейкера в отношении любых ценных бумаг и не являющихся аффилированными лицами Добросовестного кредитора. Такие котировки должны быть получены по состоянию и с учетом оценки профессиональными участниками состояния финансового и фондового рынка на Дату прекращения.

12.3.3. в соответствии с порядком, согласованным Сторонами для определения Текущей стоимости по настоящему Генеральному соглашению РЕПО, при условии, что порядок определения Текущей стоимости согласован Сторонами не позднее, чем за 190 (Сто девяносто) календарных дней до Даты прекращения.

12.3.4. в соответствии с оценкой справедливой стоимости ценных бумаг, произведенной независимым оценщиком по заказу Добросовестного кредитора.