Приложение. Эконометрические многофакторные модели прогнозирования ценовых показателей

Приложение

к Методическим рекомендациям

по разработке прогноза

социально-экономического развития

Российской Федерации

на очередной финансовый год

и плановый период, утвержденным

приказом Минэкономразвития России

от __ ноября 2009 г. N ___

ЭКОНОМЕТРИЧЕСКИЕ МНОГОФАКТОРНЫЕ МОДЕЛИ

ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ЦЕНОВЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ

1. Модели ИПЦ, БИПЦ с использованием ежемесячных данных:

,

где:

inf-темпы инфляции;

m, er, y - темпы роста показателей: денежного предложения (М2 или МО, МО/М2), обменного курса рубля и номинальных (реальных) доходов населения соответственно;

z - остальные используемые в модели объясняющие переменные (цены и тарифы естественных монополий, темпы M2/GDP (монетизация), L.

2. Модели ИПЦ, БИПЦ с использованием квартальных данных.

Краткосрочная модель, используемая для оперативного анализа и прогнозирования:

.

Среднесрочная модель:

,

,

где:

CPI - (индекс потребительских цен за квартал) (ИПЦ);

M - агрегат, характеризующий рост денежного предложения;

ER - номинальный обменный курс рубля;

Y - индекс реальных доходов населения;

Pf - темпы роста цен импортируемых товаров и комплектующих;

i - процентная ставка, отражающая доходность рублевых депозитов в банках;

R_CPI - переменная коррекции ошибок;

Z - вектор всех остальных факторов, влияющих на инфляцию (в состав последних могут входить индекс тарифов естественных монополий, номинальная заработная плата, показатель ликвидности денежного рынка);

L - оператор лага;

D - оператор первой разности.

3. Модель индексов цен производителей (ИЦП) и дефляторов по отраслям и видам экономической деятельности:

(3.1)

(3.2)

,

,

где:

- индекс цен производителей по отдельному виду экономической деятельности является шагом прогноза (цепные месячные индексы);

- индекс экспортных цен, очищенный от транспортной составляющей, торговой наценки, пошлин и др.;

, - доли внутреннего потребления и экспорта в выпуске (отгрузке) товаров по i отрасли в ценах производителей;

- корректирующий коэффициент отклонений динамики внутренних цен от дефляторов.

4. Модель "затраты +" для прогнозирования роста тарифов естественных монополий на базе отчета о структуре затрат ("1-предприятие").

4.1. Индексация расходов по статьям (элементам) затрат на производство товаров (работ, услуг) - применяются индексы в среднем за год к предыдущему году:

по статьям "Сырье и материалы", "Покупные полуфабрикаты" - средневзвешенные индексы цен производителей с учетом их доли соответствующего вида экономической деятельности, потребляемых субъектом в соответствии с номенклатурой прогноза данных показателей;

по статье "Топливо для технологических целей" - индекс оптовых цен на газ для всех категорий потребителей, кроме населения; индексы цен производителей по виду экономической деятельности "Производство нефтепродуктов" (23.2)", на уголь энергетический каменный - с учетом доли потребляемого топлива (газ, мазут, уголь);

по статье "Энергия для технологических целей" - индексы цен и тарифов электроэнергию, тарифы;

по статье "Основная заработная плата" - индекс потребительских цен (ИПЦ), скорректированный на рост реальной заработной платы, не превышающий указанный показатель в прогнозе (сценарных условиях) социально-экономического развития Российской Федерации;

"Прочие расходы" и др. - индексы цен производителей по соответствующим видам экономической деятельности с учетом их доли в данных статьях затрат;

для расчета амортизационных отчислений используется соответствующий показатель прогноза.

4.2. НВВ и чистая прибыль (или рентабельность к себестоимости продукции) - определяется исходя из необходимой потребности в инвестиционных средствах.

5. Модель анализа влияния роста тарифов естественных монополий на затраты потребителей и финансовые показатели на кратко- и среднесрочный период на базе отчета о структуре затрат (1-предприятие).

5.1. для годового расчета:

,

где:

- затраты на приобретение продукции (услуги) естественных монополий по отдельным видам товаров или услуг (электро- и теплоэнергия, газ, грузовой ж/д транспорт) i по году g;

Z - себестоимость (затраты на производство) по виду деятельности j;

- индекс цен на продукцию (услуги) естественных монополий по отдельным видам (i).

Затраты на ж/д перевозки корректируются на основе данных об объемах и стоимости перевозок грузов на основании отчетов РЖД, так как частично они учитываются в затратах на сырье и материалы и др.

5.2. для расчета на среднесрочный период:

а) прогнозируется изменение себестоимости по каждому году

;

б) ежегодное влияние роста цен естественных монополий на рост издержек:

,

- затраты на производство с исключением продукции естественных монополий по отрасли j;

- индексы цен производителей для остальных статей затрат (k).

Для индексации статей затрат применяются показатели прогноза социально-экономического развития России (далее - СЭР): для прочих материальные затрат и прочих расходов - ИЦП с исключением продукции естественных монополий, для оплаты труда - ИПЦ, скорректированный на рост реальной зарплаты/доходов, амортизация увеличивается в соответствии с прогнозом макроэкономических показателей;

в) расчет финансовых показателей для соответствующих лет (прибыли, рентабельности, затраты на рубль продукции), доли продукции естественных монополий в затратах с использованием индексов-дефляторов для прогноза стоимости выпуска продукции для соответствующих отраслей.

Для расчета основных ценовых показателей прогноза СЭР по годам используется счетная модель балансового типа, которая позволяет:

представить экономику России как единый сбалансированный комплекс видов экономической деятельности;

оперативно отслеживать происходящие в России изменения в системе цен, динамике и структуре производства с использованием ежемесячных или ежеквартальных статистических (отчетных) показателей по региону и учитывать их в соответствующих прогнозируемых ценовых показателях.

На основе данной модели определяются средние квартальные и на их основе рассчитываются годовые показатели:

средние индексы цен производителей промышленных товаров (ИЦП) в промышленности и по отдельным видам экономической деятельности (квартальные - к предыдущему кварталу и год к предыдущему году).

При расчете ИЦП за отчетный период Росстатом в качестве весов используются показатели стоимости выпуска продукции, в которых учитывается вся продукция, в том числе и производимая на экспорт. Такая методология его расчета некорректно отражает промышленную инфляцию на внутреннем рынке - значительно усиливает влияние факторов мирового рынка ввиду того, что в отдельных отраслях доля экспортной продукции доминирует, а в целом по промышленности составляет более трети от общей стоимости выпуска товаров. Для повышения точности оценки инфляции в промышленности в прогноз ценовых показателей введен показатель "ИЦП на внутреннем рынке по методике МЭР". При его исчислении учитывается продукция, производимая только для внутреннего рынка (из выпуска промышленной продукции в целом и по отдельным видам экономической деятельности исключается продукция, производимая для экспортных поставок), поэтому он отражает структуру потребления внутреннего рынка. Данный показатель целесообразно использовать для прогнозирования материальных и других затрат потребителей в тех случаях, когда отсутствуют данные о структуре по отдельным видам материальных ресурсов.

С целью повышения точности прогнозирования материальных затрат также введен показатель "ИЦП, в том числе без продукции ТЭКа (нефть, нефтепродукты, уголь, газ, энергетика)", который рекомендуется индексации затрат по элементу "сырье и материалы" при отсутствии информации о видах и структуре используемых сырьевых ресурсов.

При прогнозировании затрат на энергию используется агрегированный индекс роста цен (регулируемых тарифов и рыночных цен) на электроэнергию для всех категорий потребителей в среднем за год к предыдущему году и индекс цен на теплоэнергию, приведенные в таблице "Исходные условия для формирования вариантов развития экономики"; на "Топливо" - среднегодовой индекс оптовых цен на газ для всех категорий потребителей, индексы цен производителей по видам экономической деятельности "Производство нефтепродуктов (23.2)", "уголь энергетический" с учетом доли потребляемого вида топлива (газ, мазут и дизельное топливо, уголь энергетический).

Индексы-дефляторы - в промышленности и по видам экономической деятельности, в сфере потребления (квартальные - к соответствующему кварталу предыдущего года и год к предыдущему году).

1. Расчет (средних квартальных, годовых) индексов цен производителей (ИЦП) на внутреннем рынке.

Среднеквартальные индексы цен производителей (к предыдущему кварталу) рассчитываются по формуле сводных индексов переменного состава (индекс средних величин):

, (1)

где:

m - номер месяца в квартале;

k и k-1 - текущий и предыдущий кварталы;

- базовые индексы цен к единому для текущего и базового квартала месяцу (б), например к последнему месяцу квартала (k-2);

- доля производства за m-й месяц в объеме k-го квартала в сопоставимых ценах (рассчитывается с помощью индексов физического объема к предыдущему месяцу) по формуле:

,

где:

- индекс физического объема к 1-ому месяцу квартала.

При прогнозировании используются соответствующие показатели по кварталам базового (отчетного) года.

Информационной базой для расчета данных показателей является отчетность о ежемесячной динамике:

- цен и тарифов на продукцию и услуги производителей промышленных товаров, в других видах экономической деятельности (в строительстве (строительно-монтажные работы), на реализованную продукцию сельского хозяйства, на грузовом транспорте, по капитальным вложениям (инвестициям в основной капитал);

- объемов производства (индексов физического объема).

Индекс цен производителей промышленной продукции на внутреннем рынке в среднем за год к предыдущему году рассчитывается либо по формуле (4), либо по формуле:

формула (не приводится) (2)

где:

- базовые индексы по кварталам года прогноза (g) и за базовый год (g-1) к единому для года прогноза и базового года кварталу (IV квартал года, предшествующего базовому).

В регионах этот показатель рассчитывать не обязательно, так как его применение имеет ограниченный характер (например, при закупках продукции, производимой только на местах).

2. Прогнозирование и расчет квартальных, годовых индексов-дефляторов.

Прогнозирование индексов-дефляторов осуществляется на основе прогноза квартальных ИПЦ по видам экономической деятельности. Однако последние показатели могут значительно отличаться от значений дефляторов. Для расчета годовых показателей на кратко- и среднесрочный период используются квартальные показатели. Для долгосрочного прогноза определяются только годовые показатели.

Индексы-дефляторы рассчитываются по формуле сводного индекса с весами текущего периода (для расчета индексов-дефляторов используется формула Пааше, для расчета индексов цен - формула Ласпейреса).

В дефляторах отражается изменение структуры производства на прогнозируемый период (например, увеличение доли более дорогой продукции в объеме выпуска и т.д.).

Квартальный (годовой) индекс-дефлятор к соответствующему кварталу предыдущего года по отрасли (Iiд) является средневзвешенным из индексов-дефляторов на продукцию, произведенную на внутренний рынок и на экспорт, и определяется индивидуально для каждого вида экономической деятельности. В общем виде формула выглядит следующим образом:

, (3)

где:

- индексы-дефляторы на продукцию, производимую только для внутреннего рынка, - производные показатели от индексов цен производителей на внутреннем рынке к соответствующему кварталу базового года (рассчитываются по правилу цепных индексов), скорректированные экспертно с учетом динамики внутренних цен на продукцию, реализуемую по всем каналам;

- индексы-дефляторы на экспортную продукцию (прогнозируются на основе анализа динамики экспортных цен и цен мировых сырьевых и товарных рынков (по текущим и будущим срокам поставки), изменения режима экспортных пошлин, динамики обменного курса рубля, анализа соотношений динамики экспортных цен и дефляторов на экспорт в базовом периоде;

и - доли продукции, произведенной на внутренний рынок и на экспорт, соответственно в общей стоимости произведенной продукции (в рублях) в ценах производителей в базовом периоде (квартале) i-го вида экономической деятельности (базовый период - соответствующий период предшествующего года по отношению к прогнозируемому году). Доля экспортной продукции по России определяется по каждой отрасли на базе анализа отчетности об объемах экспорта по отдельным видам продукции (с досчетом по отдельным видам экономической деятельности) за вычетом экспортных пошлин и расходов по реализации (транспортных и др.). = 0 для отраслей, производящих товары только для внутреннего рынка.

и - поправочные коэффициенты определяются экспертно на основе анализа отчетных данных и ситуации на рынке. Могут принимать различные значения в зависимости от ситуации на отдельных рынках и в целом по экономике. Если k > 1, то это означает, что индексы цен на внутренний рынок/на экспорт занижены, если k < 1, то завышены.

Индексы-дефляторы на продукцию, поставляемую на экспорт, прогнозируются по России для тех видов деятельности, где доля экспортной продукции (услуг) в общем стоимостном объеме составляет более 10%. В промышленном производстве (C + D + E) эту группу составляют следующие виды экономические деятельности: добыча сырой нефти (11.10.11), добыча металлических руд (13), производство нефтепродуктов (23.2), производство черных металлов (27.1 - 27.3, 27.5), производство цветных металлов (27.4), химическое производство и производство резиновых и пластмассовых изделий (DG + DH), производство машин и оборудования, электрооборудования, транспортных средств (38.9 + DL + DM), обработка древесины и производство изделий из дерева (DD), производство целлюлозы, древесной массы и др. (21).

Индекс-дефлятор капитальных вложений (инвестиций в основной капитал) определяется по технологической структуре и является средневзвешенным индексом по видам деятельности "строительство", "машины и оборудование" (по машиностроительным видам деятельности), "прочие работы".

В индексе-дефляторе грузового транспорта, наряду с внутренними тарифами по основным видам (железнодорожный, трубопроводный, прочие), учитываются экспортные тарифы на перевозки грузов.

В сельском хозяйстве определяются раздельно индексы цен реализации и индексы-дефляторы в животноводстве и растениеводстве. Наибольшую сложность представляет из себя прогнозирование индексов-дефляторов в данной сфере в связи с серьезными недостатками подходов при определении отчетных индексов цен на сельскохозяйственные товары, что существенно ухудшает базу для прогноза, и недостаточной информацией об объемах и динамике производства.